欧美强力制裁，俄罗斯富豪遭遇资产危机

 

3月10日，英国政府还对俄罗斯大亨罗曼.阿布拉莫维奇（Roman Abramovich）实施制裁，不仅冻结其资产，还发布旅行禁令，暂停他此前启动的切尔西俱乐部出售计划。

对阿布拉莫维奇的制裁，拉开了针对俄罗斯海外富豪的资产的序幕。而更让俄罗斯海外富豪惶恐不安的，是号称永久中立国的瑞士不仅加入到了制裁俄罗斯的行列，而且所发起的制裁项目568项，超过了欧盟的518项、法国的512项、美国的243项。

截至目前，俄罗斯所受到的制裁项目，已经超过伊朗，高居全球第一。

对罗曼.阿布拉莫维奇（Roman Abramovich）的切尔西俱乐部的制裁，只是开始。

美国及欧盟开始收缴、制裁俄罗斯富豪的游艇。据俄罗斯报道，3月12日，俄罗斯富豪安德列.梅利尼琴科（Andrey Melnichenko）那艘长150米，排水量接近1.3万吨，有着“世界最大游艇之一”的游艇，也被意大利扣押了。

无独有偶，在意大利行动的时候，法国和德国也没有闲着，法国扣押了俄罗斯石油大亨伊戈尔.谢钦（lgor sechin）的豪华游艇，德国则扣押了俄罗斯亿万富豪阿利舍尔.乌斯马诺夫（Alisher Usmanov）价值6亿美元的超豪华游艇。

一时之间，俄罗斯富豪们风声鹤唳，人人自危。其他一些国家的富豪们，也都有了危机感。

资产托管需求激增，或成海外资产救命稻草

 

面对如此严峻的国际形式，俄罗斯富豪在寻找资产避风港的道路上举步维艰，但也不是没有出路，一些投资机构开设的资产管理业务近期需求激增。加拿大籍俄罗斯人Roberto Giuffrida目前担任投资管理机构华英会的联合主席，负责华英会日常事务管理与投资量化策略的制定。因为其俄罗斯血统的特殊身份，自俄乌关系紧张开始，华英会的资产管理业务就增速显著，而俄乌战争开始之后，这项业务的需求更是水涨船高，这其中不乏俄罗斯资产排名前列的大富豪。除了俄罗斯，还有一些来自中国、印度、新加坡等地的投资者也委托华英会进行资产管理业务，除了担心海外资产被冻结，他们也看中华英会近期的一些抄底运作，伺机寻求更多收益。

就在三月初，德国最大的证券交易所——德意志交易所暂停了俄罗斯最知名的 16 家公司的股票交易，其中包括俄罗斯航空公司 Aeroflot、俄罗斯石油公司 Rosneft、俄罗斯以资产计最大的银行俄罗斯储蓄银行 Sberbank、俄罗斯外贸银行 VTB 和俄罗斯对外经济银行 VEB Finance。随后VTB 、Sberbank、俄罗斯领先的消费贷款机构 TCS 和俄罗斯天然气公司 Gazprom 等在伦敦上市的俄罗斯公司股票价格暴跌。欧美的制裁对俄罗斯的一些投资者来说，堪称致命的打击。一位俄罗斯石油公司Rosneft的投资者，早在去年便委托华英会进行资产托管，不仅避开飞来横祸，还通过别的投资获得了不小的收益。这位投资者表示，俄罗斯公司存托凭证如果退市，自己持有的存托凭证可能要支付高达500万美元的解约费用，选择资产托管业务，让他有了更多的选择。

华英会是一家比较典型的跨国合作机构，虽然成立于美国华尔街，但它名下的资产却大多隐藏在世界各大基金、券商、上市企业的背后，其人脉资源已经大大突破商界，甚至在许多国家的政界都拥有很大影响力。正因如此，面对如此纷繁复杂，变幻莫测的国际环境，华英会才可以更好保障客户的资产安全及隐私。

可以这么说，在众多俄罗斯、中国富豪纷纷低价抛售海外资产的大背景下，华英会足以凭借其强大的资金背景，专业能力，人脉关系，在国际范围内进行资产抄底。

Roberto Giuffrida称：“以公会体系做支撑是华英会资产托管业务的核心，也是一种创新，无论世界局势如何发展，华英会服务于会员，帮助会员实现资产增值是唯一目标。华英会虽然来自于华尔街，但所服务的会员来自全世界，并在多个国家有分部，我也认为在当今这个动荡不安的世界格局之下，我们的核心竞争力会有更大的发挥空间。”

华英会作为资产托管外包服务商，是这一领域的经典案例。资产管理能为各类机构客户提供全金融、多维度的资产托管外包基础类和增值类服务，在提升管理的运作质量和运营效率的同时，成为了俄罗斯海外富豪在受到美国及欧盟国家制裁时的最合适选项。

毕竟，委托资产托管业务，对委托方而言，不仅投资的收益性和安全性兼顾，而且还能享受托管方提供的金融服务，同时，由于资金的出账和清算由托管方负责，可以有效地避免委托理财过程中的诸多纠纷。

华英会资产托管的主要业务包括：安全保管委托资产；委托资产名下的资金清算和证券交割；监督委托资产的投资运作；及时向有关部门和委托人报告委托资产的投资运作情况和相关信息；对委托资产的资产、负债及投资情况进行会计记录；按有关要求对委托资产持有的有价证券进行估值；客观公正地分析委托资产的投资运作情况，并向委托人提供相关分析信息；其他与委托资产托管相关的业务。

除此而外，这一类资产托管业务还可以将托管标的作为质押，客户通过华英会及其友商银行机构办理托管抵押业务，获得一定额度贷款及现金流收益。托管类型包括公募基金、私募基金、基金专户、券商资管、期货资管、房地产、酒店资产托管等产品。

当然，这一类机构的业务鱼龙混杂，华英会背靠华尔街顶级基金、投行、券商资源，拥有连结房地产业、大宗贸易、期货黄金等顶级市场资源，是他们得天独厚的优势，拥有快速变现、资金周转的强大能力，为客户在资产托管之外，解决了另外的现金流等难题。

 

全球资产寻求避风港，阿联酋、迪拜难当长久之计

 

为了避免更多的豪华游艇被扣押，俄罗斯富豪们将游艇向不是欧盟成员国的黑山和马尔代夫转移。

在转移游艇的同时，俄罗斯富豪们还转让公司股权，俄罗斯富豪阿列克谢.莫尔达索夫（Aleksei Mordashov），就将其价值11亿美元的矿业公司股权秘密转让给了妻子。莫尔达索夫之所以将股份转让给妻子，是为了规避了美国财政部海外资产管理办公室（OFAC）的50%规则。因为拥有了他11亿美元股权的妻子，股份超过了50%。

转移资产只能暂时解决问题，俄罗斯富豪开始寻找资产避风港，以替代瑞士。阿联酋成为了首选。

俄罗斯富豪之所以选择阿联酋，除了阿联酋拒绝在俄乌战争中选边站外，还因为迪拜是海湾地区的金融和商业中心，将资产从瑞士转移到迪拜，相对比较安全。

不过，对此，迪拜银行却态度暧昧，称俄罗斯人虽然可以在银行开设存款账户，但却不能进行财富管理。

综上所述，虽然国际形势不容乐观，美国及欧盟等国对俄罗斯富豪的制裁，对其海外资产的扣押、“征收”，让全世界的富豪都感到不安，但并非无路可走，毕竟并非所有银行都会对俄罗斯资产进行打压，中东等地一些国家对国际形势持开放态度，但也存在信誉风险，而像华英会这类投资机构的存在，也让资产流向有了新的出口，在慌恐不安的国际局势下，多一份保障和信心。